در انتظار تصمیم سیاست پولی ECB

دلار استرالیا در برابر دلار در روند صعودی عمده ای قرار دارد
دلار استرالیا یک حرکت صعودی عمده را از کف 0.7870 در برابر دلار شروع کرده است. AUDUSD بخوبی موقعیت خود را در منطقه صعودی یافته است و در نزدیکی 0.7950 تحت حمایت باقی مانده است. با نگاهی به نمودار 4 ساعته، یک کانال حیاتی و مهم صعودی با سطح حمایت فعلی در 0.7950 در حال شکل گیری است. هر دو میانگین متحرک های 100 و 200 (در تایم 4 ساعته) نیز زیر سطح پایینی کانال در 0.7930 قرار دارند.
بنابراین، هرگونه کف مهمی از سطوح فعلی احتمالا در نزدیکی 0.7950-0.7930 مورد حمایت قرار بگیرد. در کوتاه مدت، یک مثلث جمع شونده وجود دارد که با مقاومت 0.8020 در حال شکل گیری است.

سرمایه گذاران در انتظار تصمیم سیاست پولی ECB
پنج شنبه روز فعال دیگری در بازارهای مالی جهانی است، با سیاست پولی که آماده اختصاص دادن تیترهای خبری به خود است.
بانک مرکزی اروپا یک تصمیم سیاست پولی را در ساعت 11:45 بوقت گرینویچ به بازار تحویل خواهد داد که به اندازه بالایی پیش بینی شده است. هرچند انتظار تغییری نمی رود، ماریو دراگی ریاست ECB ممکن است اشاره به مسیر پیش رو در رابطه با برنامه QE نماید. مقامات ECB زیر فشار در حال ازدیادی قرار دارند تا حذف سیاست تطبیقی را پیرو یک نیمه درخشان از سال آغاز کنند.

غافلگیری بازارها توسط بانک مرکزی کانادا
در یک حرکت غافلگیر کننده در روز چهارشنبه، بانک مرکزی کانادا نرخ بهره را 25 واحد پایه تا 1% بالا برد. به گفته بانک مرکزی کانادا این افزایش "با توجه به رشد قدرتمند و غیرمنتظره اقتصادی در سه ماهه دوم سال تضمین شده بود اما حرکات آتی از پیش تعیین شده نیستند و بواسطه داده های اقتصادی و تحولات بازار هدایت خواهد شد." چنین توضیحی ممکن است منجر به افزایش دوباره نرخ بهره پیش از پایان سال گردد. پیرو این افزایش، USDCAD بالغ بر 2% سقوط کرد، تا در قیمت 1.21272 معامله شود، سطحی که از ماه ژوئن 2015 به این سو مشاهده نشده بود. اکنون بازارها بدقت داده های اقتصادی آینده را پیش از سخنرانی توسط استفن پولوز ریاست بانک مرکزی کانادا که 27 سپتامبر انجام خواهد شد زیر نظر خواهند داشت، وقتی که انتظار می رود یک برزورسانی اقتصادی درباره کشورش به بازارها ارایه دهد.

کمی افزایش در ارزش دلار

چهارشنبه 23 AUGUST

• سقوط یورو بر سر ترس از کاهش رشد اقتصادی آلمان؛ رالی دلار در بین رقبای خود
• کمی افزایش در ارزش دلار در داخل محدوده ای مشخص
• افزایش حجم خرده فروشی کانادا در ماه ژوئن

GBPUSD آماده برای یک شکست بالقوه پس از سقوط تا یک سطح کلیدی
دلار در روز سه شنبه صبج، پیش از سخنرانی ژانت یلن در نشست جکسون هول در انتهای هفته که بسیار پیش بینی شده بود برگشت، و به GBPUSD که پیشاپیش به شدت زیر فشار قرار داشت برای سقوط به سمت سطح حمایت عمده در 1.2800 کمک کرد. پس از نزدیک شدن به این سطح کلیدی در روز سه شنبه صبح، این جفت ارز مقداری از نزول خود را جبران کرد اما زیر فشار باقی ماند.

رالی دلار کانادا پس از خرده فروشی قدرتمند
داده های صبح روز سه شنبه نشان داد که خرده فروشی با افزایش 0.1% تا 49.0 میلیارد دلار کانادا برای چهارمین ماه متوالی در ماه ژوئن افزایش یافته است. میزان فروش در 6 زیرمجموعه از 11 زیرمجموعه افزایش داشته است که نشان دهنده افزایش کلی 38 درصدی در خرده فروشی داشت. میزان فروش بالاتر در فروشگاه های کالاهای عمومی، و ساخت مواد و تجهیزات باغبانی و تامین فروشندگان میزان فروش کمتر در نمایندگی های قطعات خودرو و پمپ بنزین ها را خنثی کرد. در دو زیر مجموعه آخری، خرده فروشی 1.1% رشد داشته است. پس از حذف تاثیرات تغییرات قیمتی، خرده فروشی از نظر حجمی 0.5% افزایش یافته است.

طرفداران صعود دلار باعث افزایش ارزش دلار پیش از نشست جکسون هول شدند
طرفداران صعود دلار روز سه شنبه با عنایت به سفته بازی ها درباره لفاظی های احتمالی متمایل به افزایش نرخ بهره از سوی ژانت یلن ریاست فدرال رزرو در نشست اقتصادی در جکسون هول فعال بودند. یک افزایش در احتمال سومین افزایش نرخ بهره توسط Fed برای سال جاری باید قادر به خنثی نمودن مقداری از فشاری باشد که دلار با توجه تنش های سیاسی در ایالات متحده حس می کند. ارزش یورو نیز روز سه شنبه با توجه به داده ضعیف شاخص تمایلات اقتصادی ZEW برای منطقه یورو که یک کاهش تا 29.3 را برای ماه آگوست بر خلاف انتظار سقوط تا 34.2 نشان داد کاهش یافت.

تیترهای داغ و تحلیل روزانه 14 August

دوشنبه 14 AUGUST

• افزایش ارزش معاملات دلار استرالیا در صبح امروز
• رشد تورم سالانه آلمان طبق پیش بینی اولیه در ماه جولای
• کمی افزایش در ارزش معاملات پوند در بازار آسیا
• شتاب گرفتن رشد اقتصادی ژاپن در سه ماهه دوم 2017
• کاهش ارزش معاملات فرانک سوئیس در معاملات صبح

تورم ضعیف تر باعث پایین ماندن رونق دلار
داده تورم ایالات متحده برای ماه جولای ناامید کننده بود بطوریکه داده ها نشان داد که بهای مصرف کننده 0.1% در ماه افزایش یافته است. این زیر پیشب ینی ها برای رشد 0.2% بود. هرچند، در مقیاس سالانه، بهای مصرف کننده در ماه جولای با رشد 1.7% مشاهده شده است. این کمی بالاتر از 1.6% ماه ژوئن بود. در پشت صحنه، جنگ لفظی کره شمالی-ایالات متحده همچنان تم اصلی بازار است.

بازار اروپا: نشانه های از تنش بین ایالات متحده و کره شمالی کاهش یافت
نشانه های تنش بین کره شمالی و ایالات متحده همچنانکه بازار سهام آسیا روز دوشنبه پس از سه جلسه متوالی کاهش جهش کرد، آرام گرفت. USDJPY (و کراس های ین) در این سسشن کمی بالاتر رفتند، ین تا حدود 0.3% و تا سقف جدیدی برابر با 109.64 افت کرد.

آهنگ FOMC بواسطه جنگ لفظی دونالد و کیم خراب شد
FOMC شاید در داده های این هفته از همه مهمتر جلوه نمایی کند، اما اکنون نوبت نمایش کیم و ترامپ است که انرژی بازار حفظ خواهد کرد و فلزات گرانبها را لبه مرز نگاه خواهد داشت. نفت خام برنت و WTI هر دو از زیر فشار فروش بیشتر در روز جمعه نجات یافتند تا تمام کاهش های صورت گرفته جبران کرده و در نزدیکی سقف های روز بسته شده و با قیمت بسته شدن بالاتری از این محدوده بیرن بیایند، یعنی به ترتیب با 20 و 30 سنت افزایش. Banker Hughes Rig Count، اواخر روز جمعه داده خود را منتشر کرد، که یک افت کوچک غافلگیرانه را نشان داد و این بنظر می رسد از آنجاییکه روز را به ترتیب با قیمت های 51.95 و 48.80 شروع کرده، به هر دو قرارداد لحن تقاضا گونه داده است.

بازار آسیا: ثبت رشد سریعتر از انتظار برای GDP ژاپن در داده مقدماتی سه ماهه دوم
بازارهای دارایی و سهام آسیا پیش از گرفتن روندی که بیشتر به سمت بالا بود جهت خاصی نداشت. در حالیکه تمرکز منطقه ای در طول آخر هفته بر روی تهدیدهای کره شمالی و ایالات متحده باقی ماند، صرفنظر از مساله اصلی طبق معمول، Kospi در قیمت بالاتری معامله و Won تقویت شد. ژاپن GDP مقدماتی سه ماهه دوم قوی تر از انتظاری را گزارش داد، بهمراه صعود GDP سالیانه با سریعترین نرخ از سه ماهه اول 2015 به این سو.

آیا یورو در هفته پیش رو نسبتا خنثی باقی خواهد ماند؟
• رالی یورو پیرو نتیجه ضعیف CPI ایالات متحده
• انتشار GDP اروپا احتمالا رویاد بنیادی کلیدی برای هفته پیش رو خواهد بود
• خنثی باقی ماندن چشم انداز EURUSD در هفته پیش رو

EURUSD ابتدا  هفته را زیر فشار آغاز کرد همچنانکه گزارش افتتاح مشاغل JOLTS بالاتر از انتظارات واقع شد اما این تمایلات به سرعت برگشت به سمت ریسک افزایش یافته از سوی بحران کره شمالی. متعاقبا، این جفت ارز قادر به یافتن حمایت شد، از آنجاییکه سرمایه ها شاهد دور شدن ایمنی از دلار و افزایش این جفت ارز برای بسته شدن در قیمتی بالاتر و برابر با 1.1820 بودند اما اینطور مشاهده شد که آیا این جفت ارز می تواند در هفته پیش رو شناور باقی بماند.